投資頂級紅酒 去年賺17%

【經濟日報╱記者 雷盈】全球景氣下滑，股票市場積弱不振，愈來愈多女性投資人搶進紅酒，且獲利豐富。根據統計，紅酒投資去年一年有17%、過去五年有24%的報酬率。代理英國Premier Cru頂級紅酒信託投資產品的亞太資金管理顧問公司指出，過去30年，紅酒市場年投資報酬平均達18.53%，過去五年則有24%的增值幅度。去年全球經濟下修，美國爆發信貸危機，但頂級紅酒投資依然有17%的獲利。亞太資金管理公司經理林志沛表示，紅酒具有「保值」、「增值」和「節稅」功能，許多大戶、企業家及公司行號鍾情紅酒投資，因為紅酒一方面能增值，也沒有贈與稅、遺產稅的問題。林志沛提到，紅酒投資與傳統資本市場的相關係數非常低，不受經濟景氣影響、不隨股市利率波動，因此成為資產配置中的避險部位。同時，紅酒屬於一般民生消費品，純粹供私人收藏或飲用，不列入財產專案，而且又儲存於海外，可避免個人資產隱私暴露。林志沛說，當投資人付款、刷卡消費後，帳單上會把紅酒列為一般消費品，不會算入投資獲益，也不算是精品、珠寶等財產，因此可以成功避稅，未來只要把持有紅酒的證明單據交給子女，就成功轉移財產，完全沒有稅務問題，隱密性又高。可別以為紅酒投資只有在歐美地區興盛，現在很多亞洲女性也為之瘋狂。業者統計，在英國，紅酒投資的男女比重是5：5，人數各半；但以台灣市場來說，七成投資人是女性，僅三成是男性。業者表示：「紅酒感性、溫潤，特別受到台灣女性新貴的注意。」紅酒投資不分性別也不分年齡，在業者的客戶資料中，從16歲至94歲都有，台灣的財經界名人如郭台銘、顏慶章等，也都是知名的紅酒投資大戶。林志沛表示，隨著亞洲新興國家崛起，印度、中國、俄羅斯和墨西哥等富豪飲用頂級紅酒的人口愈來愈多，也讓紅酒市場更熱絡。※飲酒過量，有礙健康
【2008/08/12 經濟日報】

投資紅酒 30萬就能進場

【經濟日報╱記者 雷盈】紅酒市場廣大，投資人必須挑對商品才能有效獲利。業者指出，全球僅有1%頂級紅酒值得投資，也就是世界頂級的五大酒莊出產品，投資人只要有30萬元本金即可進場，只要持有五年以上，頂級紅酒都能有二、三倍的漲幅。業者表示，這五大酒莊分別為：Chateau Margaux、Chateau Lafite-Rothschild、Chateau Latour、Chateau Mouton-Rothschild、Chateau Haut Brion，全部座落在法國，出產的紅酒可謂紅酒中的極品，在市場上供不應求，因此增值空間極高。英國Premier Cru頂級紅酒信託投資公司成立迄今15年，其總監Gavin Saffer表示，紅酒投資首先要選對酒，接下來就是要長期持有，作為中長期的投資操作。紅酒買進後至少要放五年才能脫手，如果能擺上八至十年，則更理想；若能熬到15年至20年，獲利將更驚人。Gavin Saffer指出，紅酒投資的基本門檻是5,000英鎊（約新台幣30萬元），不過有實力的投資人，不妨備妥1萬英鎊，也就是新台幣60萬元。因為30萬元只能在二至五級的紅酒中挑選兩箱投資；如果持有60萬元，就能挑選一級的紅酒一箱，未來增值幅度較大。英國Premier Cru公司目前約有2,000位英國投資客戶，Premier Cru公司為其選擇五大酒莊的產品，結果七年下來，投資報酬率都幾乎都達2.5倍以上。例如，一位客戶在2001年8月以2,202英鎊買進Ch.Lafite-Rothschild的2000年出產品，結果到今年7月底，已經增值到10,900英鎊，漲幅達395.11%。另一位客戶同樣在2001年以2,258英鎊買進Ch. Latour 2000年的產品，現在已經增值到7,958英鎊，本金翻了262.08%。不過，紅酒投資也有風險，Gavin Saffer表示，如果投資人不委託投資公司，而由自己操刀，不妨以低風險的酒品入門。紅酒投資有低、中、高三種風險組合，低風險的組合是已運送到英國的上市年份，已有市場價位、既定數量，價格較透明，漲幅也比較穩定；中等風險則包含已運送到英國上市年份，以及還儲藏在法國酒莊裡的未上市年份；高度風險的投資組合則全部挑選從酒莊釋出的預售酒中，較具有投資價值、特殊瓶裝的酒。Gavin Saffer提醒，挑酒的眼光重要，也才能看到未來商機，投資人下手前不妨多跟專業公司打聽，並且多吸收相關資訊，才能掌握先機。※飲酒過量，有礙健康
【2008/08/13 經濟日報

投資紅酒 四步驟搞定

【經濟日報╱記者 雷盈】想投資紅酒，卻不懂紅酒市場，怎麼辦？現在有業者推出「紅酒投資信託」，只要填寫申請書、把投資金額匯入投資公司帳戶、確認投資標的再下單，最後從英國海關倉庫取得寄放憑單，四個步驟就能搞定紅酒投資。業者指出，投資人首先須備妥1萬元英鎊（約新台幣60萬元），之後在投資公司提供的酒單上勾選出想投資的產品（標的物以五、十、15箱為購買單位），之後簽名確認，就完成第一步驟的申請書填寫。接下來，投資人必須把投資金額匯到紅酒投資公司的帳戶，投資人可有十天猶豫期或稱緩衝期，投資人可以就之前勾選的標的物再行更改。投資人於十日內確認投資清單後，就進入投資程序的第三步。接著，投資公司就會開始為投資人買進標的物，並且收取總投資金額的2.55%，作為帳戶設定費、運費以及手續費，之後每年再收取1.5%投資管理費，以及每箱9.2英鎊的倉儲及保險費。如此計算下來，假如一個投資人信託投資60萬元，共買進五箱酒，第一年就得付出1.53萬元的手續費，以及2,550元的保險、儲藏費，第二年還得再付9,000元管理費。紅酒信託投資業建議，頂級紅酒最好統一放置在英國海關的保稅倉庫，因為英國保稅倉庫位於地下200至300公尺的岩層洞穴，終年恆溫恆溼，就算發生戰爭，都可抵擋槍砲彈，十分安全；此外，儲存與運送環境對頂級紅酒價值會有極大的影響，一買入即放進倉庫，不僅省下運送回國的運費，也同時免去關稅，可把收益極大化。不過這樣一來，投資人可能碰不到也摸不到自己投資的頂級紅酒。對此，業者表示，每位投資人都能拿到一張寄存憑證，頂級紅酒將以投資人的名字和個人帳號登錄在英國海關的保稅倉儲，上面清楚明列擁有者的資料，投資人不必擔心。未來，投資人要脫手紅酒，也只需憑單領貨，或是直接把單子轉賣他人，投資公司會每年提供年度報表、市場資訊以及不定期提供交易建議，方便投資人抓準買賣時機。※飲酒過量，有礙健康
【2008/08/14 經濟日報】

投資紅酒 避稅熱門管道

【經濟日報╱記者 雷盈】紅酒投資除了獲利，更大的好處是「免稅」。業者指出，許多富人熱中紅酒，主要是因為紅酒可幫助富豪把資產「隱形」，省下大筆的贈與及繼承稅。亞太資金管理公司經理林志沛表示，對富豪來說，他們關心的不是如何提高資產報酬率，而是當資產不斷累積、增加時，同樣增長的贈與稅與遺產稅。由於紅酒不被視作一種投資品，而被當作是消費品，因此紅酒投資可以輕鬆的躲過沉重稅負，變成一把保護傘。英國Premier Cru頂級紅酒信託投資公司總監Gavin Saffer說，在英國，投資所得免稅，贈與也是免稅，所以投資人如果把紅酒存放在英國海關底下的倉庫，完全不需要擔心紅酒增值而被課稅，這些資產完全不受稅法干預。 林志沛也提到，許多企業為了消化資產，花了大筆的錢買紅酒投資，因為購買紅酒所開出來的發票，購買品只會打上民生消費品，而不是投資用途，很多企業把買紅酒列在交際費、餐飲費等帳上名目，實際上則是投資紅酒。林志沛說，投資人依據企業的大小、資產情況，每年採購不等量的紅酒。一般而言，投資金額從200萬元到上千萬元都有，甚至更多。紅酒投資還有一個好處，因為它能幫助金融機構隱密其資產流動紀錄，不論資金流入、匯出，都不能被外界察覺。林志沛說，假如客戶有1億元資產，投資在房地產、股票或銀行定存，每一年都得面對40%至50%的遺贈稅，相當於4,000萬元至5,000萬元的稅金，但是換個方式就能省下這筆錢，還有獲利空間，這也是大企業家、大戶習慣使用紅酒避稅的原因。現在紅酒投資信託公司，也開始與台灣的金融機構接洽，準備推出投資紅酒的私募基金，讓更多台灣品酒人、愛酒人也參與投資。據了解，業者打算以200萬美元為基本單位，也就是約新台幣6,000萬元為投資門檻，至少招募30位投資人，以18億元的募集資金進攻全球紅酒市場，投資期限約十年。※飲酒過量，有礙健康
【2008/08/15 經濟日報】

NY Fine Wine Auction Sells Big, Most Buyers From Asia

16 June 2009NY Fine Wine Auction Sells Big, Most Buyers From Asia
A New York auction of fine wine on Monday exceeded two million dollar in sales (i.e. an exact total of US$2,032,376), twice the estimates of Sotheby's, which sold most of the merchandise to clients in Asia and over the internet. The auction house had predicted sales totalling one to 1.5 million dollars. The five most expensive lots were sold to Asian clients, who paid US$48,400 for 12 bottles of 1990 Chateau Le Pin (from Pomerol in France's Bordeaux region) and US$36,300 for 3 magnums (3 litres, 3.17 quarts) of 1982 Chateau Lafite Rothschild. "The sale was a remarkable 98 per cent sold by lot and over 99 per cent sold by value." Sotheby's said in a statement.

紐約拍賣頂級紅酒亞洲買家踴躍 (國際)(06-16 04:00)
蘇富比周一在紐約舉行的頂級紅酒拍賣會反應非常熱烈，總成交價超過200萬美元，是蘇富比原先估計的兩倍，而大部分買家來自亞洲，他們投得全場5種最貴的名酒，當中包括法國波爾多1990年份的Chateau Le Pin，以及1982年份的Chateau Lafite。　5種成交價最高的頂級名酒，買家全部來自亞洲，其中一箱12支的1990 Chateau Le Pin，成交價高達4萬8400美元。而3大瓶、即3公升裝的1982 Chateau Lafite，售價為3萬6300美元。　此外，一箱共12支的1990 Chateau Petrus，成交價亦達3萬250美元。　拍賣行原先估計成交價最高不過150萬美元，但結果出乎意料之外，因為買家反應熱烈，總成交價超過200萬美元。　今次蘇富比首次容許買家透過網上出價競投，結果吸引全球各地的買家紛紛上網喊價，令到網上交投佔了17%。　蘇富比指亞洲客人表現強勁，再一次帶動拍賣高潮，10種最貴名酒中，投得9種；而全場成交價最高的五種酒，也是亞洲買家包辦，實在銳不可擋。

亞洲復甦 撐起紅酒市場

亞洲復甦 撐起紅酒市場【經濟日報╱編譯謝璦竹／綜合外電】2009.06.29 08:40 am

亞洲經濟復甦已帶動高價紅酒市場勁揚，紅酒拍賣價格節節攀升，業者無不歡欣鼓舞，認為市場已經觸底回升。佳士得最近一次紐約拍賣會，拍價最高的紅酒包括八瓶1982年份的Lafite-Rothschild堡珍品，以2.04萬美元拍出，全由亞洲人包辦。在蘇富比紐約拍賣中，一位亞洲客戶更以4.84萬美元標下一箱1990年Le Pin，價格超過預估的兩倍。蘇富比今年上半年九次拍賣紅酒，每次成績都超越原先預期。九次總計拍出1,920萬美元，遠高於預估的1,480萬美元。其中4月的香港拍賣會，拍出了640萬美元佳績，為預估價格的兩倍多。倫敦蘇富比主管莫爾德說，愈來愈多亞洲買主參與海外拍賣，以人數計占英國市場買家的15%，以市場價值計則占32%。Zachys最近在香港的名酒拍賣會也相當出色。Zachys總裁查切里雅說，紅酒拍賣市場顯示「最黑暗的時期已過。年初時價格已經觸底，現在正蓄積上漲動力」。倫敦紅酒交易所Liv-ex指出，追蹤24家頂級波爾多酒莊名酒的指數今年頭五個月上漲5%。去年該指數在9月金融危機後轉跌，全年跌幅13%。Liv-ex主管吉柏斯說：「就我們所見，上半年來亞洲一直維持買氣，第二季尤其強勁，亞洲的買氣似乎相當熱絡。」反觀歐洲市場則不如亞洲強勁。儘管銀行業倒閉潮後引發的沉重賣壓已止住，歐洲收藏家還未開始買進。最富有的亞洲國家日本，也是亞洲最早發展出高級紅酒市場的國家。有錢的高階主管往往有私人酒窖，而一般日本餐廳也備有不錯的葡萄酒供選擇。此外，每年的薄酒萊新酒令日本人瘋狂，最大進口商Mercian今年預期賣出6.4萬箱，為推廣紅酒文化，還額外進口5,000箱塑膠瓶裝薄酒萊新酒。高價紅酒也在中國新世代企業家中形成風潮，香港去年移除懲罰性關稅後，也釋出大量潛在需求。